I december nåede forhandlingerne et lavt punkt, da sovjetiske embedsmænd fortsatte med at presse på med krav om tysk militærudstyr og teknologi, herunder levering af tyske våben. Tyske embedsmænd bemærkede, at den sovjetiske efterspørgsel efter nogle varer ved udgangen af 1940 ville være umulig at imødekomme, og ville effektivt have krævet tre til fire års produktion. Molotov indrømmede vanskelighederne i betragtning af Tysklands igangværende krig og udsigterne til en aftale forbedret. Spændingerne blev også øget ved den mislykkede sovjetiske invasion af Finland
, selv om det uventede blodbad, der fulgte, fik en sovjetisk general til at forklare på det tidspunkt: "Vi har erobret lige nok finsk territorium til at tillade os at begrave vores døde". Samtidig, den vinter, var Tyskland blevet bekymret for deres økonomi og fremtid.